(冀东水泥)全年利润起码40亿及中长期投资逻辑分析

冀东水泥(000401)全年利润起码40亿及中长期投资逻辑分析冀东水泥全年利润起码40亿及中长期投资逻辑分析1、中报预告净利润14.5-15亿，去年同期5.15亿，同比增长近200%，销量增长14%，可见水泥涨价推动了公司净利润大幅增长。2、6月底雄安很多工程开工，可以预见，三季度业绩起码20亿以上，四季度起码5亿以上，全年业绩40亿以没有问题，今年每股收益3元左右，取华新水泥11倍市盈，合理价33元左右，考虑到京津冀是全国唯一水泥有增长需求的地区，可以相对其他水泥股有估值溢价，提高冀东水泥至15倍市盈的估值，就是说冀东水泥涨到45元也是在合理范围内。3、冀东水泥的中长期投资逻辑：公司京津冀产能占比达60%（1亿吨产能），市占60%左右，据公司最新数据，冀东水泥雄安新区市占率高达70%，是雄安新区未来2000平方公里平地起新城的最大受益者，至少将迎来10年黄金发展期。所以冀东水泥是两市未来不可多得现金奶牛。请大家珍惜筹码。